Produtores rurais rejeitam renegociação de dívidas, aponta Banco do Brasil

A inadimplência entre médios e grandes produtores rurais que se recusam a renegociar dívidas pode ter consequências graves para o Banco do Brasil. Durante uma teleconferência sobre os resultados do terceiro trimestre de 2026, a presidenta da instituição, Tarciana Medeiros, revelou que uma parte significativa desses devedores não só se esquiva de pagar suas obrigações financeiras, mas também ignora as propostas de renegociação, mesmo diante de condições facilitadas.

A declaração de Tarciana foi feita em um momento crucial, revelando uma situação que surpreendeu a alta administração do Banco do Brasil e contribui para um aumento alarmante na inadimplência entre os contratos de agronegócios. “Não contávamos com a persistência e intencionalidade do risco moral”, destacou a presidenta, referindo-se à atitude de alguns devedores que adiam a renegociação na expectativa de melhores acordos futuros.

Perfis de Inadimplentes

Os principais afetados por essa situação são produtores dos setores de soja, milho e pecuária no Centro-Oeste. Apesar de colheitas recordes em 2025 e 2026, Tarciana observa que muitos destes médios e grandes produtores continuam a descumprir suas obrigações financeiras.

“Mesmo com colheitas recordes, parte dos grandes e médios produtores optaram por não pagar, nem renegociar, e se recusaram a apresentar garantias”, afirmou a presidenta.

O conceito de risco moral, no qual um devedor acredita que pode adiar o cumprimento de suas responsabilidades financeiras para obter melhores condições, está se tornando um desafio para a instituição. Tarciana diferenciou os clientes que buscam renegociar suas dívidas e aqueles que permanecem inadimplentes sem fornecer soluções, afirmando: “Para quem não negocia e não paga, o instrumento é a cobrança”. Embora o número de clientes em dia com suas obrigações no agronegócio seja alto – cerca de 90% – a deterioração da carteira de crédito é preocupante.

A Valência da Carteira e Resultados do Banco

Os indícios de deterioração na carteira de agronegócios têm refletido negativamente nos resultados financeiros do Banco do Brasil, que registrou um lucro líquido ajustado de R$ 1,27 bilhão no terceiro trimestre de 2026 – uma diminuição de 66,5% em relação ao mesmo período do ano anterior. O custo de crédito subiu para R$ 21,2 bilhões neste trimestre, um aumento significativo comparado ao ano anterior.

Dentre os indicadores de inadimplência, os números são alarmantes:

• 6,92%: índice de inadimplência acima de 90 dias em setembro de 2026, comparado a 4,84% em setembro de 2025;
• 10,10%: percentual de operações com atrasos superiores a 30 dias;
• 66%: índice de pontualização em outubro;
• R$ 21,2 bilhões: custo do crédito no terceiro trimestre.

Estratégias para a Renegociação

Frente à crescente inadimplência, o Banco do Brasil adotou rigorosas novas políticas de cobrança e renegociação. Apesar de ter conseguido renegociar R$ 13,4 bilhões de dívidas através da Medida Provisória (MP) 1.376/2026, a adesão foi inferior ao esperado, com apenas 15% dos clientes inadimplentes aproveitando as novas condições.

As medidas incluem:

• Reforço dos mecanismos de cobrança e recuperação de crédito;
• Ampliação das exigências de garantias para novas operações;
• Intensificação de ações judiciais contra devedores;
• Cessão de carteiras de dívidas para empresas especializadas;
• Uso de inteligência artificial para avaliar a capacidade de pagamento dos produtores.

Atualmente, 80% da safra 2026/2027 já possui alienação fiduciária como garantia, essencial para assegurar os créditos concedidos.

Desafios e Perspectivas Futuras

A inadimplência também traz à tona a questão da recomposição do capital do Banco do Brasil. A presidenta indicou que o índice de capital principal da instituição estava ligeiramente abaixo dos 11%, embora acima do mínimo regulatório, demonstrando uma necessidade de atenção redobrada para garantir a saúde financeira do banco.

“Hoje, o nosso foco é recuperar a rentabilidade do Banco do Brasil. A nossa gestão tem um compromisso: colocar a sustentabilidade do banco em primeiro lugar”, enfatizou Tarciana.

Para o próximo ano, o BB está planejando mais de 15 medidas destinadas a fortalecer sua estrutura de capital, incluindo a redução do percentual de dividendos. Espera-se um cenário de acomodação da inadimplência e uma recuperação gradual dos resultados.

Compromisso com o Agronegócio

Apesar das dificuldades impostas pela inadimplência, Tarciana reafirmou o compromisso do Banco do Brasil com o agronegócio, sinalizando que a instituição continuará a fornecer financiamento, mas com uma abordagem mais criteriosa. “Vamos continuar emprestando para o nosso cliente agro que é parceiro de uma vida inteira”, declarou, sublinhando a importância dos relacionamentos duradouros com os produtores rurais.

Com isso, o Banco do Brasil busca equilibrar sua atuação como um dos principais pilares do financiamento agrícola brasileiro ao mesmo tempo em que assegura sua sustentabilidade financeira no cenário desafiador que se apresenta.